Waarom kopen grote bedrijven eigenlijk startups?

Het komt vaak voor dat grote bedrijven startups opkopen. Waarom eigenlijk? Als ze zo groot zijn, waarom ontwikkelen ze de propositie van het nieuwe bedrijf dan niet zelf? Hieronder beschrijf ik de redenen die ik in mijn dagelijkse werk tegenkom.

Grote bedrijven kunnen op verschillende manieren innoveren. In een ander bericht op deze blog, Ik besprak mogelijkheden zoals het vormen van een groeiteam, maar bedrijven kunnen hetzelfde doel bereiken door startups over te nemen. Op deze manier blijven ze dicht bij opkomende trends of creëren ze een trechter voor bedrijfsinvesteringen in durfkapitaal.

Dit is echter niet het hele verhaal. Vaak wordt de vraag gesteld: "Hé, als deze bedrijven zo groot zijn en zoveel middelen hebben, waarom bouwen ze dan niet de opstartenvoorstel van de grond af aan?"

Hoewel het een zinnige vraag is, zijn er goede redenen waarom bedrijven besluiten een startup over te nemen. Hieronder beschrijf ik de belangrijkste redenen die ik ben tegengekomen toen ik C-level executives vroeg naar dit onderwerp.

Een nieuwe propositie creëert een nieuwe markt. Neem bijvoorbeeld MySpace. Voor het immense succes was er geen noemenswaardige social media markt. Maar nadat MySpace een begrip werd, was het voor nieuwkomers (inclusief mediabedrijven met andere specialisaties) erg moeilijk om een niche in deze markt te vinden.

Dit is de reden waarom Rupert Murdoch in 2005 dacht dat het haalbaar was om MySpace te kopen voor $580 miljoen in plaats van zijn eigen platform te bouwen. Natuurlijk weten we nu dat op dat moment het een jaar oude Facebook een betere overname zou zijn geweest, maar achteraf is 20/20. (Dat is nog een les die we moeten leren: je weet nooit zeker wat de toekomst zal brengen voor een overgenomen startup).

Zowel Machiavelli-studenten als filmfans weten dat je je vrienden dichtbij moet houden en je vijanden nog dichterbij. Vertaald naar de zakenwereld kan de overname van een veelbelovend nieuw bedrijf twee vliegen in één klap zijn: bedrijven vullen hun portfolio aan met een geweldig nieuw product en halen tegelijkertijd hun concurrentie uit de markt.

Een van de meest waardevolle factoren van een bedrijf is het personeel. Een oud bedrijf kan proberen de beste mensen van een opkomend bedrijf te "kopen", maar dat kan veel tijd en geld kosten (en misschien zeggen ze wel "Nee!"). Bovendien is de kans groot dat deze werknemers perfect samenwerken, dus het kan riskant zijn om het evenwicht dat ze onderling hebben bereikt te verstoren.

Daarom kan het kopen van de hele startup in één klap de meest goedkope en efficiënte methode zijn om geweldig talent aan boord te krijgen, zoals C-level managers me hebben verzekerd.

Hoewel de klantloyaliteit enigszins afneemt, komt 65 procent van de omzet van een bedrijf nog steeds van bestaande klanten. Vooral wanneer we het hebben over nichemarkten, kan het overnemen van een startup de meest kostenefficiënte methode zijn voor een groot bedrijf om een high-end klantenlijst in handen te krijgen.

Soms is het heel eenvoudig: de grote speler heeft het geld, de kleine startup heeft het talent en de ideeën. Door samen te werken winnen beide partijen iets. Het is dezelfde reden waarom je niet je eigen eten verbouwt, maar naar de kruidenier gaat. Het is gewoon hoe de economie op de meest efficiënte en elegante manier functioneert.

Nu begrijp je waarom RevelX minderheidsbelangen neemt in bedrijven waarin we geloven, hetzij met ons eigen kapitaal of we regelen grotere belangen via ons uitgebreide netwerk van Private Equity, VC's en Angel-investeerders.

We maken graag deel uit van de bedrijven waarin we investeren. Investeren betekent voor ons zowel risico's als beloningen delen. Je kunt erop rekenen dat we verantwoordelijkheid nemen en het groeiproces van je bedrijf versnellen. En onze betrokkenheid is voor de lange termijn. Neem gerust contact met me op als je interesse hebt om met ons samen te werken. Zowel starters als investeerders kunnen zich aanmelden!